金融基础：投资组合决策和证券价格

1 股票市场收益率行为 1.1 若干统计学概念 1.2 收益率的定义 1.3 市场收益率指数或投资组合 1.4 平均收益率和变异性：快速浏览 1.5 收益率变异的历史 1.6 股票市场收益率的分布 1.7 结论2 投资组合收益率的分布 2.1 作为证券收益率函数的投资组合收益率 2.2 投资组合收益的均值和方差 2.3 投资组合风险和证券风险 2.4 结论3 市场模型：理论和估计 3.1 证券收益的多元正态分布 3.2 二元正态性和市场模型 3.3 估计量 3.4 估计量的抽样分布 3.5 估计量的可靠性 3.6 结论4 市场模型：估计 4.1 估计市场模型：一个详细的例子 4.2 NYSE普通股的风险或市场敏感度的证据 4.3 结论5 有效资本市场 5.1 有效资本市场：引言 5.2 有效资本市场：正式的讨论 5.3 四个市场均衡模型 5.4 结论及一些理论要点6 作为通货膨胀指标的短期利率 6.1 美国短期国库券市场 6.2 票据市场的通货膨胀和效率：理论 6.3 市场均衡模型 6.4 当均衡期望真实收益恒定时，市场有效性可检验的含义 6.5 数据 6.6 一个月期票据的主要结果 6.7 △，的行为 6.8 更长期限票据的检验结果 6.9 作为通货膨胀指标的利率：与其他结果的比较 6.10 将研究结果拓展至价格控制时期 6.11 结论7 两参数投资组合模型 7.1 引言 7.2 正态分布、风险规避和有效集 7.3 有效集的几何形状 7.4 投资组合风险、证券风险以及多样化效应 7.5 结论8 两参数环境下的资本市场均衡 8.1 引言 8.2 有效投资组合中期望收益与风险的关系 8.3 无风险借贷时预期收益与风险的市场关系 8.4 卖空正方差证券不受约束时的预期收益与风险的市场关系 8.5 卖空正方差证券不受约束时市场均衡模型的变体 8.6 对各种市场均衡两参数模型的比较和评判 8.7 不存在无风险证券且禁止做空正方差证券时的市场均衡 8.8 市场均衡：数学处理 8.9 结论9 两参数模型：实证检验 9.1 引言 9.2 模型检验：一般讨论 9.3 具体方法 9.4 结果 9.5 测度的风险一收益率关系的一些应用 9.6 结论参考文献