风险管理与巴塞尔协议十八讲（第二版）

第一讲　从BaselⅠ到BaselⅢ 1
　风险与风险管理1
　为什么要监管银行3
　为何选择资本充足率8
　巴塞尔委员会与巴塞尔协议9
　从BaselⅠ到BaselⅢ 11
　BaselⅢ的主要内容15
　BaselⅢ体现的监管趋势与银行的应对24

第二讲　8%的来龙去脉31
　监管资本的本质31
　监管资本的前世今生34
　8％的理论基础：单因素风险模型36
　敞口划分与监管资本要求40
　期限与监管资本要求45

第三讲　违约概率54
　违约的概念54
　默顿模型55
　违约概率统计模型60
　个人信用评分模型75
　校准80
　主标尺87

第四讲　违约损失率98
　违约损失率的概念98
　初级IRB法下违约损失率的确定100
　押品拆分规则103
　违约损失率模型的开发118

第五讲　违约风险敞口131
　违约风险敞口的概念131
　授信额度与额度授信133
　违约风险敞口模型的开发139

第六讲　市场风险管理142
　市场风险的管理逻辑142
　市场风险管理架构设计146
　市场风险管理流程150
　新产品审批155
　发行体风险管理158
　市场风险报告162
　市场风险数据管控170
　市场风险管理系统172

第七讲　市场风险计量175
　敞口175
　久期178
　VaR 186
　期望损失190
　期权风险的计量195
　CDS 199
　市场风险经济资本209

第八讲　交易对手信用风险管理217
　交易对手信用风险管理的概念217
　交易对手信用风险的管理架构218
　交易对手敞口计量222
　交易对手信用风险的额度管理236
　交易信用风险的担保要求237
　信用价值调整CVA239

第九讲　运营风险计量246
　运营风险的概念246
　运营风险的计量基础246
　运营风险BaselⅢ标准法255
　高级计量法260
　高级计量法的方案选择264
　损失分布法268

第十讲　信贷授权283
　信贷授权的动因283
　信贷授权的对象285
　信贷授权的额度确定289
　对受权人的激励约束292

第十一讲　准备金管理295
　已实现损失与预期损失295
　资产三分类297
　损失准备的计量299
　拨备覆盖率、拨贷比与信贷成本314
　准备金与监管资本、资本底线316

第十二讲　经济资本320
　经济资本的基本概念320
　单笔贷款的经济资本323
　贷款组合的经济资本324
　相关系数问题327
　风险限额333

第十三讲　压力测试337
　压力测试概述337
　压力测试情景设计342
　压力测试的逻辑设置357
　违约概率的压力测试模型361
　违约损失率的压力测试模型370
　基于投入产出模型的压力测试372
　整体性压力测试378
　CCAR与EPS压力测试386

第十四讲　模型验证395
　模型区分能力395
　审慎性验证402
　模型稳定性验证406
　市场风险模型验证412

第十五讲　系统性风险管理416
　系统性风险的概念416
　单一机构导致系统性风险的机制418
　系统性风险及系统重要性的衡量419
　系统重要性银行423
　欧美国家对系统性风险管理的新举措428
　中国银行业如何防范和应对系统性风险431

第十六讲　整体性风险管理434
　风险管理理论与实践的历史沿革434
　从次贷危机看整体性风险管理的必要性436
　整体性风险管理的内涵439
　整体性风险管理的难点444
　巴塞尔委员会关于建立整体性风险管理体系的新要求448

第十七讲　巴塞尔协议的是是非非450
　阴谋论：巴塞尔协议与日本萧条450
　无用论：巴塞尔协议与2008年国际金融危机458
　超前论：中国银行业是否具备实施巴塞尔协议的条件465
　巴塞尔协议的本质466
　小结：通过实施巴塞尔协议实现与先进管理实践的接轨468

第十八讲　风险管理的“囚徒困境” 471
　风险管理的困境471
　风险管理的现实挑战475
　风险管理的技术机遇478
　风险管理的发展展望490

附录　巴塞尔协议中的专有词汇中英文对照503
参考文献507
后记514
二版后记518