前两章主要讨论横向协议中的反托拉斯问题，本章则讨论纵向贸易限制中所涉及的反托拉斯问题。所谓纵向关系，是指卖方与买方，也就是制造商（或供应商，下同）与经销商（或零售商，下同）之间的关系。制造商生产出商品后，将其出卖给批发商，批发商再卖给零售商，零售商再销售给最终顾客，形成了一个商品流通的完整链条。在这个链条中，卖方与买方属于商品流通的上下游关系，在反托拉斯法中称为纵向关系（vertical relation）。这与横向关系（horizontal relation）形成对比，横向关系是指两个或更多的制造商之间的关系，或两个或更多的经销商之间的关系。就两个生产或经销同一产品的制造商而言，他们之间除了存在竞争关系外，并不存在产品的买卖或供应关系。他们可能各自生产自己的产品，互不干涉。因此在横向关系中，当事人互为竞争对手；而在纵向关系中，当事人一般并非竞争对手，他们在更多意义上是合作者。

在纵向关系中，与在横向关系中一样，也存在限制竞争问题。例如，制造商有可能要求经销商只经销该制造商提供的商品，这就可能涉及排挤竞争对手的问题；制造商也可能要求经销商以一个双方预先商定的价格出售商品，这可能涉及抑制价格竞争。反过来，经销商也可能对制造商提出一定的要求，例如要求制造商在该区域内只将商品提供给该经销商，这也可能影响该区域内的价格竞争。但是，纵向限制也可以在某些方面提高效率，可以有促进竞争的效果。所以，在很多纵向限制案件中，执法或司法部门要对纵向限制的效果进行评估。这种评估有时涉及复杂的经济问题，大大增加了处理纵向限制的难度。

具体而言，美国反托拉斯法是如何处理纵向限制问题的？在纵向限制关系中适用的反托拉斯原则，与在横向关系中有哪些不同？中国企业在对美贸易中，应该注意哪些问题？本章将分三节具体讨论这些原则。第一节是概述，介绍纵向限制的种类和所适用的法律；第二节、第三节讨论纵向的价格限制和非价格限制；第四节讨论搭售；第五节讨论独家交易安排。

第一节

概述

一、纵向关系中贸易限制行为的种类

纵向贸易限制主要分为四种行为，分别是纵向的价格限制、纵向的非价格限制、搭售和排他性交易。

纵向的价格限制（也称转售价格维持，resale price maintenance），是指供应商与经销商之间签订协议，规定后者将产品转售给顾客的时候，不能低于某一个固定的价格或价格水平（称为最低转售价格维持，minimum resale price maintenance），或高于某一个固定的价格或价格水平（称为最高转售价格维持，maximum resale price maintenance）。

纵向的非价格限制有多种表现形式，其中最常见的是限制销售地域。例如，供应商要求Ａ经销商只能在某个指定地区销售产品，不能到另外一个地区销售产品，因为另外一个地区可能已经安排给了B经销商。另外一个重要的纵向非价格限制是限定顾客群体。例如，供应商规定A经销商只能与高龄顾客打交道，必须将中青年留给B经销商。其他纵向非价格限制还有很多，例如限定经销商只能经营某一特定种类的产品，限定经销商与顾客签订协议的种类，限定经销商只能与一定数量的零售商打交道，等等。

纵向的价格限制与非价格限制有一个共同的特点，即它们都属于品牌内限制（intrabrand restraints）。无论价格限制还是非价格限制，供应商和经销商都是对同一个品牌的产品销售进行限制，不直接涉及其他品牌的产品。例如，一个啤酒生产商可以限定自己生产的啤酒的最低销售价格，但他不能限制其他厂家产品的价格。