P2P借贷产业链

就起源而言，P2P借贷属于金融脱媒。个人借款的传统途径是通过银行等金融机构来实现，个人将存款汇集到银行，然后银行作为媒介寻找借款人并放款。P2P借贷改变了这种方式。通过P2P借贷网络平台，出借人可以自行将资金出借给平台上的其他人，而平台则通过制定各种交易规则来确保放款人以较好的方式将资金借给借款人，同时还会提供一系列服务，帮助更好地进行借款管理。比较典型的服务包括三种：纯法律手续的服务，保证借款行为的法律有效性；提供风险特征信息的服务，即提供借款安全性的分析判断依据；借款人违约以后的追偿服务，帮助放款人减少违约发生后的损失。

整个借贷过程中有三个基础参与方，即借款人（筹资者）、P2P网络借贷平台、出借人（投资者），借款人和出借人都必须注册为平台会员，提供基本信息以获得放款或者借款资格，网络平台仅公布注册账号信息，以保持借贷双方的匿名性。各方在借贷关系形成过程中的主要行为和关系如表2–1所示。

表2–1 P2P借贷基础参与方的主要行为和关系

步骤　 P2P网络借贷平台 借款人 出借人

第一步 制定一定规则 提交信用审核材料，明确借款需求要素 注册成为平台会员

第二步 审核信用，发布需求 等待资金对接 筛选符合自己风险收益、偏好的借款需求

第三步 确定借款利率 签订电子合同 签订电子合同

第四步 收到款项 办理放款手续，签订电子合同并收取相关费用 投资成功，等待还款

第五步 分期或者到期偿还 监督还款及各类费用支付， 追讨违约项目 收回投资在借贷行为实现过程中，为更好地搭建平台以吸引更多的参与者，在基础参与方之外，P2P借贷平台还引入对资金流转提供清算和结算服务的银行或者第三方支付机构、提供建立风险评级体系的各类信用信息的机构、监督管理机构，有的还引入为资金安全提供担保的服务机构，以及聚集了众多融资需求资源的各类组织、机构和平台。